Cursos de Extensão

Análise de Investimentos e Avaliação de Empresas (Valuation)

• Análise de Investimentos e Avaliação de Empresas (Valuation)

  • Objetivos:

    Apresentar os principais conceitos e decisões de Finanças; Conhecer as principais técnicas de orçamento de capital; Dotar os participantes de um instrumental básico para fazer análise de investimentos e desenvolver fluxos de caixa de projetos; Analisar alternativas de investimentos e tomar decisões; Projetar fluxos de caixa de projetos; Conhecer as etapas de avaliação de uma empresa no mercado de capitais; Conhecer os principais métodos de avaliação de empresas; Calcular o valor das empresas; Conhecer operações de Valuation no mercado de capitais; Planejar e analisar projetos de investimentos.

    Conteúdo Programático:
    

    • O papel da Gestão Financeira. Fluxos de Caixa.
    • Regras para análise de Orçamento de Capital (VPL, TIR, TIRM, VPLA, Pay-Back, Índice de Rentabilidade, Retorno Contábil Médio).
    • Analisar fluxos de caixa, comparar alternativas de investimentos e contratos financeiros e identificar as melhores opções.
    • Avaliação de Títulos de Renda Fixa. Modelo de Gordon. Precificar títulos públicos e privados, tais como: LTN, LFT; NTN, Debêntures, CDBs. Duration.
    • Avaliação de ações.
    • Concepções de Valor das Empresas.
    • Valor da Marca.
    • Projeção de Fluxos de Caixa.
    • Projeções Financeiras.
    • Métodos de Avaliação de Empresas (Patrimônio Líquido;
    • Cotação das Ações no Mercado; Fluxo de Caixa Descontado; Múltiplos).
    • Determinação do Valor das Empresas.
    • Custo do Capital Próprio. Modelo CAPM.
    • Custo médio ponderado do capital (WACC).
    • Risco sistemático (Beta). Linha de mercado de títulos.
    • ROI e Taxa de crescimento. Value Drivers (Direcionadores de Valor).
    • EVA e MVA. Planejamento e Análise de Projetos e de Investimentos.
    • Fatores que Influenciam na Avaliação das Empresas.

    Metodologia:

    O curso é presencial, composto por aula teóricas, através de método didático e participativo, com realização de exercícios, pesquisa, estudo de casos concretos e simulações estratégicas, somando experiência prática com aporte teórico. Utilizando-se de recursos audiovisuais, serão desenvolvidas estratégias que proporcionem melhor aproveitamento do conteúdo do curso. A FAF irá disponibilizar aos discentes instrumentos acadêmicos.

    Carga Horária: 24h